El euro aumentó a un máximo de más de tres años frente al dólar estadounidense durante la sesión asiática del viernes, ya que los inversores continuaron descargando activos estadounidenses en medio de las tarifas caóticas del presidente estadounidense Donald Trump. El par EUR/USD saltó desde el rango de mediados de 1.09 hasta 1.1387, extendiendo ganancias vistas desde el jueves después de que Trump detuvo aranceles recíprocos en todos los países excepto China, donde elevó el impuesto al 145%.
Junto con el euro, otras monedas G10 también se fortalecieron contra la espalda verde, particularmente las monedas tradicionales para el refugio, como el franco suizo y el yen japonés. A las 4:40 am cest, el par USD/CHF cayó por debajo de 0.82, un nivel no visto desde enero de 2015, cuando el Banco Nacional Suizo abandonó su PEG de 1.20 al euro. Mientras tanto, el par USD/JPY se sumergió justo por encima de 143, su nivel más bajo desde septiembre de 2024. El índice de dólar estadounidense, que mide la moneda contra una canasta de monedas extranjeras, también cayó por debajo de 100, su lectura más baja desde julio de 2023.
«Habrá un costo de transición y problemas de transición, pero al final será algo hermoso», dijo Trump en la Casa Blanca el jueves. «Estamos en muy buena forma».
Sin embargo, los mercados financieros respondieron de manera opuesta, con mayor debilidad en el dólar estadounidense, renovadas liquidaciones en Wall Street y una presión continua sobre los bonos del Tesoro. Los inversores parecen estar huyendo de los activos estadounidenses en medio de las incertidumbres impulsadas por la tarifa.
El jueves, la Oficina de Estadísticas Laborales de EE. UU. Lanzó una inflación estadounidense más fresca de lo esperado. Los datos también pueden haber agregado a la debilidad del dólar estadounidense, a su vez empujando otras monedas importantes. Los mercados esperan que la Reserva Federal haga más recortes de tarifas este año debido a los riesgos económicos, aunque los funcionarios reiteraron la precaución debido a una mayor presión inflacionaria asociada con los aranceles.
Gold golpea récord a medida que caen los bonos del gobierno de EE. UU.
Los precios del oro se han disparado en un 8% desde el miércoles, luego de la decisión de Trump de poner una pausa de 90 días en las tarifas recíprocas. El metal precioso, visto durante mucho tiempo como un activo seguro, había disminuido a principios de semana cuando los inversores vendieron las tenencias para cubrir las pérdidas en otros activos de riesgo. A las 4 de la mañana, Spot Gold aumentó a $ 3,218 por onza, mientras que los futuros de oro Comex alcanzaron $ 3,238 por onza, tanto récords.
Según un informe de Bloomberg, los inversores chinos inyectaron $ 1 mil millones (€ 0.88 mil millones) en fondos cotizados en intercambio de oro (ETF) la semana pasada desde que Trump anunció los aranceles pronunciados sobre China. Mientras tanto, el World Gold Council informó que los ETF globales respaldados por Gold alcanzaron un máximo mensual de $ 345 mil millones (€ 305 mil millones) en marzo.
En contraste, los bonos del gobierno de los Estados Unidos, tradicionalmente vistos como activos seguros, reanudaron las ventas el jueves. Los rendimientos sobre los bonos del Tesoro de 10 y 30 años aumentaron en 11 y 21 puntos básicos, respectivamente. A medida que aumentan los precios de los bonos, aumentan los rendimientos, lo que refleja el costo de los préstamos gubernamentales. La pronunciada liquidación en los bonos del Tesoro de EE. UU. Desde el comienzo de la semana sugiere que los inversores exigen primas de mayor riesgo en medio de una perspectiva deteriorada para la economía de los Estados Unidos.
Los mercados europeos aumentarán a pesar de las renovadas liquidaciones de Wall Street
Después de una manifestación histórica, las acciones estadounidenses reanudaron las ventas el jueves. El S&P 500 cayó 3.46%, el NASDAQ disminuyó en un 4,31%, y el Dow Jones Industrial Average cayó un 2,5%, lo que indica la inquietud persistente del mercado a pesar de los recientes cambios de políticas.
Los mercados asiáticos más amplios siguieron en gran medida su ejemplo el viernes. A partir de las 5:30 a.m. CEST, Nikkei 225 de Japón cayó un 3,9%, Kospi de Corea del Sur deslizó un 0,8%, y el ASX 200 de Australia disminuyó en un 1,3%. Sin embargo, el índice Hang Seng de China logró aumentar en un 0,6%.
A pesar del sentimiento global de riesgo, los precios de futuros indican un mayor abierto en los mercados europeos. A las 5:30 a.m. CEST, el Euro Stoxx 50 aumentó un 0,57%, el DAX de Alemania aumentó en un 0,61%y el FTSE 100 ganó 0,49%.